Анализ индекса S&P500 с точки зрения опционной торговли волатильностью

Новости биржи. На прошедшей торговой неделе фьючерс на индекс американского фондового рынка S&P500 предпринял попытку пробить нижнюю границу зоны широкого флэта 1077-1230, движение в рамках которой длится уже несколько месяцев. Однако пробой оказался ложным и движение вновь вернулось в рамки зоны флэта. К концу недели фьючерс на индекс S&P500 достиг сильного сопротивления — 50-дневной скользящей средней, которое пока преодолеть не смог. В случае, если это препятствие так и не будет преодолено и S&P500 направится вниз, основными уровнями поддержки будут выступать опционный барьер на психологическом уровне 1100, новая нижняя граница зоны флэта 1068 и опционный барьер 1050. В случае пробоя 50-дневной средней дальнейшими сопротивлениями на пути вверх будут служить опционные барьеры 1200 и 1250, верхняя граница зоны флэта 1230 и 200-дневная скользящая средняя.

Фактическая волатильность индекса S&P500 сохраняется на высоком уровне: недельный диапазон хода составил 105.75 фьючерсных пунктов; наибольшая внутридневная волатильность имела место во вторник 4 октября при попытке пробоя нижней границы зоны флэта — в этот день дневной диапазон хода достиг 51.75 фьючерсных пункта; наименьший дневной диапазон движения наблюдался в пятницу 7 октября, когда индекс S&P500 упёрся в 50-дневную среднюю и не смог её пробить, но даже в этот день диапазон хода составил 29 фьючерсных пунктов, что тоже немало. Ожидаемая волатильность индекса S&P500, характеризуемая индексом VIX, на прошлой неделе снижалась — это связано с восходящим направлением движения фондового рынка, такова особенность улыбки волатильности в этом сегменте.

Кроме того, у американских компаний начинается сезон публикации квартальных отчётов. Тактика работы опционного трейдера на предстоящей неделе может быть следующей: в случае отбоя от 50-дневной средней вниз (это будет означать возврат к флэтообразным колебаниям в прежних рамках и рост ожидаемой волатильности из-за нисходящего направления движения) оптимальным будет вновь использовать покупку кондоров с широкой зоной охвата, но из-за большого количества событий, способных привести к резким скачкам фактической волатильности и риску выхода позиции за точки безубыточности эти позиции потребуют более тщательного сопровождения и более консервативного манименеджмента. В случае же если движение вверх продолжится и ожидаемая волатильность станет ещё ниже, можно будет поработать на покупку волатильности перед важными новостями через покупку стрэнглов или стрэддлов.

Новости биржи. Аналитики Citigroup считают что рыночный тренд 2011 года идет по сценарию 2008 года, когда «упал» Lehman Brothers.

По мнению трейдеров факультета биржевой торговли «Futures Trade and Stock Exchange» Академии Masterforex-V, ралли по «американским горкам», начавшиеся в июле, до сих пор продолжается.

Новости биржи. На американском фондовом рынке продолжает сохраняться ситуация неопределённости дальнейшего хода развития событий: фьючерс на индекс S&P500 продолжает двигаться в границах зоны широкого флэта (1077-1230). До момента истинного пробоя одной из границ флэта говорить о дальнейшем среднесрочном направлении тренда представляется преждевременным. Помимо границ области флэта, сильными уровнями поддержки может выступить опционный барьер на «круглом» уровне 1100 внутри зоны флэта и 1050 вне зоны; дополнительными уровнями сопротивления могут выступить 50-дневная скользящая средняя и опционный барьер 1200.

Новости инвестиций. Инвесторы в мире всерьез обеспокоены экономическими процессами которые происходят. Слухи о том что человечество находится на грани нового глобального экономического потрясения, которое, вполне возможно, будет не менее разрушительно за пресловутый кризис 2008 года.

А это произойдет, говорит председатель Goldman Sachs Asset Management Джим О’Нил, в том случае, если нынешние долговые проблемы стран еврозоны затронут банковскую систему Соединенных Штатов Америки. Об этом пишет информационное агентство Bloomberg.

Стоит отметить тот факт, что господин О’Нил все же перестраховывается, отмечая что сравнения с минувшим глобальным экономическим кризисом преувеличены. И поясняет: в то печальное время рухнула фактически вся финансовая система, в результате чего банки приостановили кредитование друг друга, большинство компаний резко сократило запасы продукции, последовал спад производства, массовые увольнения и т.д. В настоящее время подобные катаклизмы реально не угрожают мировой финансовой системе.

Новости биржи. Сильного движения и выхода из коридора $1120 — на этой неделе мы уже не увидим. Причина — закрытие финансового года в США 30 сентября.

Новости биржи. Пятница оказалась единственным днем недели с положительной динамикой. Связано это с тем, что участники рынка закрыли свои позиции после четырех дней согласованных продаж.

Начавшаяся вторая волна экономического кризиса в мире сейчас проверяет на прочность все без исключения сферы мировой экономики , включая рынок автопроизводителей.

Кого из мировых автогигантов инвесторы бирж не хотят поддерживать больше всего, чьи акции на бирже падают сильнее других, т.к. инвесторы и трейдеры избавляются от них в первую очередь, с трудом находя на них покупателя? «Рынок всегда прав», — гласит аксиома инвесторов. Соответственно, глядя на графике биржевых котировок можно объективно понять, кто же «самое слабое звено» или потенциальный аутсайдер гигантского по масштабам рынка автомобильных производителей.

Биржа: почему падают акции всех автопроизводителей в мире и чьи котировки стремительнее всех летят вниз?